Van middelmatige mixfondsen naar de groei van groene aandelen

Het klinkt zo mooi: een portie aandelen voor groei, een flinke schep obligaties voor veiligheid, samengeroerd tot een gebalanceerd mixfonds. In werkelijkheid is in een mixfonds beleggen een recept voor middelmatigheid.

Wat is een mixfonds?

Om te begrijpen waarom zoveel beleggers vastzitten in een mixfonds, moeten we kijken naar de manier waarop banken risico's beheersen. Een mixfonds is een beleggingsfonds dat investeert in een combinatie van verschillende activaklassen, meestal aandelen en obligaties. De verhouding tussen deze twee wordt bepaald door uw risicoprofiel:

- Defensief (30/70): 70% obligaties en 30% aandelen, gericht op kapitaalbehoud.
- Neutraal (50/50 of 60/40): De meest gekozen basisinstelling, waarbij 60% aandelen als motor dient en 40% obligaties als schokdempers.
- Offensief (80/20): Ook hier blijft een verplichte 20% obligaties, als ballast in de portefeuille.

Waarom miljoenen mensen in een mixfonds beleggen

Volgens EFAMA worden er in Europa in de categorie 'multi-asset' ruim 2.000 miljard euro beheerd. De redenen voor dit succes zijn:

- Het gemak van 'set-and-forget': U hoeft zelf geen keuzes te maken.
- De belofte van bescherming: Aandelen en obligaties zouden tegengesteld bewegen.
- De psychologische 'veilige keuze': Termen als 'neutraal' klinken degelijk en verstandig.

Waarom de schijnveiligheid van mixfondsen u rendement kost

De populariteit van deze fondsen dankt zich aan de belofte van emotionele rust, maar u geeft daarmee de kans op werkelijke bovengemiddelde groei op.

Een van de meest frustrerende aspecten is het automatische herbalanceer-mechanisme. Stel: uw aandelen presteren fantastisch en stijgen naar 70% van uw portefeuille in plaats van 60%. De bank zal een deel van deze goed presterende aandelen verkopen en vervolgens obligaties bijkopen om terug te dwingen naar het 60/40-stramien. U verkoopt dus letterlijk uw groeimotor om meer vertraging aan te schaffen.

De werkelijkheid van de afgelopen jaren heeft het traditionele model bovendien hardhandig aan diggelen geslagen. In 2022 gebeurde het onmogelijke: zowel aandelen als obligaties kelderden tegelijkertijd door snel stijgende rente. De 'veilige' obligatieportefeuille bood geen enkele bescherming, maar fungeerde als loden gewicht.

De kracht van het Duurzaam Aandelenfonds van GroenVermogen

GroenVermogen verruilt de schijnveiligheid van obligaties voor de onversneden groeikracht van de groene transitie. Het Duurzaam Aandelenfonds biedt beheerd beleggen in beursgenoteerde aandelen van minimaal 25 bedrijven wereldwijd.

Lage kosten, hoger doelrendement

Een van de meest directe manieren om uw eindkapitaal te verhogen, is door de kosten laag te houden. Waar mixfondsen bij grootbanken vaak kampen met totale kostenratio's tussen 1,2% en 1,8%, hanteert GroenVermogen een beheerfee van slechts 0,5% per jaar.

Het echte verschil zit in de ambitie van het rendement. Een traditioneel mixfonds wordt omlaag getrokken door obligaties met een verwacht rendement van 2% tot 4%. GroenVermogen richt zich op de groeikracht van de groene transitie, met een doelrendement van 10% per jaar.

Echt duurzaam (zonder concessies)

Bij veel grootbanken is een duurzaam mixfonds vaak een traditionele portefeuille waar achteraf een filter overheen is gelegd. Dit noemen we de 'Best-in-Class' benadering. Bij GroenVermogen is duurzaamheid juist de kern van de strategie. Strikte uitsluiting betekent dat uw kapitaal niet terecht komt in fossiele brandstoffen, wapenhandel, tabak of kinderarbeid.

Een goed gespreid portfolio

Hoewel we de handrem van obligaties loslaten, betekent dit niet dat we onnodige risico's nemen. Het Duurzaam Aandelenfonds biedt brede spreiding over bedrijven wereldwijd op drie niveaus:

1. Verschillende groene sectoren:
- Duurzame hout- en bosbouw (biodiversiteit en herbebossing)
- Regeneratieve landbouw & Ag-tech (bodemherstel en gezonde watercycli)
- Circulariteit, afval en water (hergebruik en vervuilingsreductie)
- Groene energie & infrastructuur (energietransitie)
- CO₂- en biodiversiteitscertificaten (geverifieerde opslag)
- Faciliterende technologie & data (precisielandbouw en milieumonitoring)

2. Verschillende locaties: Geografisch gespreid over de hele wereld, met nadruk op meest kansrijke markten in Europa, Noord-Amerika en Azië.

3. Verschillende typen bedrijven: Balans tussen gevestigde bedrijven met stabiele dividenden en sneller groeiende innovatieve ondernemingen.

Actief beheer en liquide beleggen

GroenVermogen houdt de vinger aan de pols. Onze actieve benadering betekent dat we niet blindelings een index volgen, maar continu monitoren of bedrijven nog voldoen aan strenge duurzaamheids- en rendementsnormen. Wij herbalanceren niet automatisch terug naar obligaties als aandelen het goed doen; we laten onze winnaars lopen.

Vooruitblik

De komende tien jaar zullen niet lijken op de afgelopen dertig jaar: de groene transitie is in volle gang. Overheden en institutionele beleggers pompen miljarden in energietransitie, circulaire economie en natuurherstel.

Een mixfonds is per definitie te log om van deze specifieke focus te profiteren. De bank verkoopt u bescherming tegen volatiliteit, maar wat ze u werkelijk geven is een garantie op achterblijvend rendement. De groene koplopers uit de portefeuille van het Duurzaam Aandelenfonds zijn niet alleen goed voorbereid op de toekomst, ze geven deze actief vorm.

Haal uw vermogen van de handrem

Wilt u blijven beleggen in de economie van gisteren, hopend dat oude mixmodellen ooit weer gaan werken? Of kiest u voor de groene versnelling? Haal uw vermogen van de handrem met het Duurzaam Aandelenfonds. Geen obligaties die uw koopkracht uithollen en geen onnodige fee-stapeling. Wij bieden 100% focus op bedrijven die de wereld van morgen vormgeven, tegen laagste kosten in de markt.